본문 바로가기

자산배분

 (95)
[시나리오] 발생된 수익금을 좀 더 공격적으로 투자해 볼까? 본인 현재상황 - 대부분 투자는 미국 지수 추종 ETF 입니다. 이런 유혹 - 테슬라 가자 - 애플 사용 안해도, 애플 주식은 좀 가지고 있자 - 스펙주식이 인기라던데? - 4차산업 들어가서 따, 따블 한번 해볼까? - 한국에 살면서, 삼성전자 주식 하나도 없으면, 그렇지 않니? - 공격자산 및 레버리지 비율이 높다고 생각되니, 채권이나 물가연동채를 구입해야 하나? - 수익금을 맘 편하게 은행에 넣을까? 어떤 부자는 아래 비율을 유지한다는데, 나도 해야하나? 부동산 : 주식 : 예금 = 3 : 3 : 3 결론 - 자꾸 잡생각이 드네요. - 솔직히, 아직 10% 수익도 못했는데 말이죠. - 음전 후 양전되니, 역시........간사한 마음이 뿜뿜 입니다. 게다가 고위험 투자를 부러워 하고 있죠. - 현재 ..
공격자산 (TQQQ - TMF) 5개월 수익률 공개 공격자산 (TQQQ - TMF) 5개월 수익률 공개 본인 포트폴리오에서 최전방 공격수 입니다. 처음엔 긴가민가 하면서, 조금 투자를 했고, 두어달 후에 과감히 더 투자를 했습니다. 주식과 채권으로 구성된 단순 포트입니다. (하지만, 상호 유기적인 관계를 유지하면서, 3배 레버리지 포트 이지만, 적절한 MDD를 유지하네요.) 위 포트 시작은 TQQQ : TMF = 55 : 45 였습니다. 5개월 동안 리벨런싱을 전혀 하지 않았습니다. (그래서 지금은 TQQQ : TMF = 74 : 26 이 되었습니다.) 수익률을 살펴보면, 5개월 동안 채권 TMF 가 -30.79% 손실을 기록중입니다. 매수 후, 계속 하락중입니다. 반면에, TQQQ 는 61.67% 수익중입니다. (정말 놀랍네요) 그래서, 전체 수익률은 ..
안전자산군(SWAN, NTSX, RPAR) 5개월 수익율 안전자산군(SWAN, NTSX, RPAR) 5개월 수익율 최근 5개월 수익률 입니다. 지금 시점 최종 수익률은 5.72 % 입니다. NTSX 가 가장 높은 수익률을 보여 줍니다. RPAR 는 중간 SWAN 는 겨우 1.69% 수익입니다. 하지만, 원화 환산 결과를 보면, 슬픕니다. (고환율일때, 환전 후, 진입했기 때문입니다.) 원화 환산 수익률 : -3.33%
2000~2010년 미국 S&P, 나스닥 지수는 왜 횡보 했을까? 2000~2010년 왜 미국 S&P, 나스닥 지수는 횡보 했을까? 아래 그래프를 보고 깜짝 놀랐습니다. 작년 투자를 시작하기전에, 맹신한 명제 하나가 있었습니다. "나스닥과 S&P는 반드시 우상향 한다" 그런데 아래 그래프를 보면, 아찔합니다. 약 10년동안 횡보하네요. 미국 시가총액 그래프 보겠습니다. (2000년 부터 2010년) 결론 - 전체적으로 상위 기업의 교체가 빈번히 일어나던 시기 였습니다. (지금처럼 플렛폼 IT 기업이 아직 자리를 못잡은 상태였습니다.) - 중국 국영기업의 성장이 돋보였습니다. - 석유기업, 식음료기업, 은행등 전통적 산업이 버티고 있었습니다. 뇌피셜 - 미국 투자 자금이 해외로 나가서, 값싼기업 사냥을 하던 시기로 보입니다. - 국내 코스피랑 미국 지수랑 반대로 움직이는..
일본 장기채(마이너스 금리 분위기)도 위기상황에서 역할을 할까요? 일본 장기채(마이너스 금리 분위기)도 위기상황에서 역할을 할까요? 우리는 covid19 상황에서 미국 장기채의 안전자산 역할을 잘 알고 있습니다. 그런데, 혹자가 말하더군요. 지금은 zero 금리 상태라 더이상 국채가 안전자산으로의 역할을 하지 못한다고..... (필자는 꾸준히 채권을 보유하고 있는데 말이죠.) 그래서 일본 장기국채가 covid 19 시기에 어떻게 거동했는지 살펴 보게 되었습니다. 미국 장기채를 보겠습니다. 결론 - 마이너스 금리 상황인 일본에서도 장기채(30년물)는 covid19 상황에서 안전자산의 역할을 했습니다. - 정말 위기 상황에서는 역시 미국 장기채가 최고네요. (달러도 최고, 미국장기채도 최고)
MDD (MAX drawdown) 최대 손실률에 대한 다른시각 MDD (MAX drawdown) 최대 손실률을 뒤집어 보려고 합니다. 자산배분의 여러 포트폴리오 중에서 선택을 해야 할때, 우리는 CAGR (compound annual growth rate 연복리수익률) 와 MDD 를 먼저 보게 됩니다. 그 후에, sharpe ratio, sortino ratio 등을 보게 되죠. ** 샤프비율 ; "위험대비 초과수익률"을 나타냅니다. 1 이상이면 좋게 봅니다. ** 소르티노 비율 ; "하방리스크대비초과수익률" 을 나타냅니다. 숫자가 크면 좋은 ETF 입니다. 우리가 원하는건 높은 CAGR 입니다. 그런데, 그걸 고르다 보면, 늘 그에 비례하는 MDD 값을 보게 됩니다. 쉬운말로, high return, high risk ! 입니다. 또한 이런 그래프도 많이 봅니다...
[보유 종목 공개] 2020. 01 [보유 종목 공개] 2020. 01 개별주식은 없습니다. 모두 ETF 종목입니다. 해외 - TQQQ ; 나스닥3배 레버리지 - TMF ; 장기채권 3배 레버리지 - UPRO ; S&P 3배 레버리지 - TYD ; 중기채 3배 레버리지 - UTSL ; utility 3배 레버리지 - UGL ; 골드 2배 레버리지 - RPAR ; 자동 올웨더 투자 - SWAN ; 매우 소극적 주식채권구성 - NTSX ; 1.5배 레버리지 주식채권 국내 - TIGER 미국S&P500레버리지(합성 H) - KODEX 미국나스닥100선물(H) 전략들 - TQQQ - TMF 전략 - 3배 올웨더포트폴리오 (TQQQ,UPRO,TMF,TYD,UTSL,UGL) - 채권을 포함하고 있는 안전자산군 (NTSX, SWAN, RPAR) - 환..
[해외선물] 미국 채권 선물로 TQQQ 헷지 해보자 [해외선물] 미국 채권 선물로 TQQQ 헷지 해보자 본인의 TQQQ-TMF 투자 비율을 보면, 상당히 위험 적입니다. 77:23 정식 비율인 55:45를 하고 싶으나, 현재 장기채권금리 상승 (수익율 하락)으로 TMF 가격이 급격히 하락하고 있습니다. 그래서, 늘 안전자산 비중에 신경을 쓰고 있습니다. 그러던 차에, 채권 선물로 얼마나 헷지가 가능한지 살펴 봤습니다. 1. 금리 상승기 상황을 알수 있습니다. (2017, 2018년) 2. Covid19 상황살펴 봅니다. 10년물 국채선물 가격변동 (전)128.44 -> (후)139.49 = 8.6% 상승 (11.05 포인트 변동) 5년물 국채선물 가격변동 (전)118.55 -> (후)125.80 = 6.1% 상승 (7.25 포인트 변동) 참고로 S&P 지..

티스토리툴바